נתניה קרויה על שמו של הנדבן הציוני מארצות הברית נתן שטראוס. בשנת 1928 יצאו לארה"ב שניים מראשי בני בנימין, עובד בן עמי ואיתמר בן אב"י, כדי לגייס כספים לקניית אדמות אום ח'אלד.
לאוזניהם הגיע השמועה שנתן שטראוס תורם רבות למען ארץ ישראל (בתי החולים בתל ובירושלים ע"ש שטראוס).
ב - 2.7.1928 נפגשו בן עמי ואיתמר בן אב"י עם נתן שטראוס ובישרו לו שהחליטו להקים יישוב על שמו: "נתן - יה".
עוד לפני קריאת שמה של ב- 6.1.1928 תרם נתן שטראוס 1000 דולר ליישובה של אום ח'אלד. (מתוך:ארכיון עיריית נתניה, ג, 7, 24).
ראשי היישוב ראו בשם זה עוד משמעות: הודיה לבורא עולם על שנתן בידם להמשיך את השושלת של שנים עשר השבטיםשהתנחלו בארץ. להם, החלוצים, הועיד בורא עולם להפריח את השממה.